2022年度港股承销排行榜重磅发布

2022年，港股受二级市场下跌影响，一级市场股权融资发行趋势整体放缓，年末逐渐回暖，最后一个交易日共有5家企业成功发行上市。据Wind数据统计显示，2022年港股股权融资总金额为2,524亿港元，较2021年融资金额7,707亿港元同比锐减67.25%。从IPO家数来看2022年全年共有89家企业成功IPO上市（未包含1家GEM转主板），较去年同期的97家仅下降8.25%；IPO募集金额仅为1,405亿港元，较去年的3,339亿大幅缩减超68%，也是自2013年以来新股募集金额最低的一年。募资超过1亿美元（约7.80亿港元）的IPO项目仅有24家，不到去年同期的一半。此外，由于受到PCAOB针对美国上市中概股监管的不确定性因素影响，2022年共有11家中概股回归港股上市，其中6家为介绍上市。

增设 SPAC 机制是香港构建多元化资本市场结构的重要战略之一，以吸引更多中国内地及全球企业赴港上市。自2022年1月推出以来，共有5家企业发行上市，募集金额达50亿港元，另外还有8家已递交上市申请。

从IPO承销金额统计维度来看，中金公司以223.35亿港元的承销金额稳居榜首，华泰证券以104.90亿港元位居第二，瑞银以104.57亿港元位列第三。IPO承销家数方面，富途证券以担任了41家IPO承销项目拔得头筹，中金公司以37家的承销家数位居第二，利弗莫尔证券以30家的承销家数位居第三。

港股股权融资市场概览

1.1
股权融资规模趋势

2022年港股一级市场股权融资总金额为2,524亿港元，较2021年融资金额7,707亿港元同比锐减67.25%。其中，首发融资规模为1,405亿港元，较去年同期下降明显，大幅削减超68%。

1.2融资方式分布

具体从各个融资方式来看，首次招股募资（IPO）在2022年股权融资中重夺主导地位，募集金额达1045亿港元，占比高达41.41%；配售募集资金为776亿港元，是份额第二位的融资方式，占比达30.73%；代价发行表现突出，募集资金502亿港元，占比19.88%。

1.3融资主体行业分布

从各个行业的融资情况分布来看，多元金融、房地产、材料以及消费者服务这四个行业融资金额位居前四，均超过200亿港元。其中，多元金融行业募集金额为552亿港元，紧随其后的房地产行业募集金额为413亿港元，材料与消费者服务行业分别募集250亿港元和246亿港元。

数量方面，房地产行业以发行51起位居榜首，多元金融和耐用消费品与服装行业紧随其后，以发行38和37起分列二三名。

首发篇

2.1IPO发行数量趋势

2022年全年IPO数量为89只，较去年同比下降8.25%。其中，第四季度IPO数量为34只，较去年同期上升达41.67%。

2.2IPO融资规模趋势

2022年全年IPO募资规模为1405亿港元，较去年同比下降超68%。其中，第四季度IPO募资规模为309亿港元，较去年同期下降32.13%。

2.3
IPO上市板块分布

从上市板块分布来看，2022年全年89家企业均在香港主板成功发行上市，无创业板上市公司。

2.4IPO上市主体行业分布

从主体行业维度看，2022年IPO发行金额最高的行业为材料行业，募集金额达218亿港元。其次为消费者服务和资本货物行业，分别为208亿港元和101亿港元。

家数方面，软件与服务行业以发行15家位列第一，医疗保健设备与服务和制药、生物科技与生命科学行业分别以发行14家和8家位列第二、第三。

2.5
IPO融资金额 Top10

2022年，IPO融资金额最大的公司是中国中免，募集资金183.89亿港元。天齐锂业和中创新航分别以134.58亿港元和101.02亿港元位列第二和第三。前十大IPO项目共募集资金753.82亿港元，占全部IPO募资总额的72.09%。

2.6融资金额区间统计

2022年港股IPO融资金额在20亿港元以下的数量最多，高达79家，占到IPO总数的约89%。有3家融资规模超过100亿港元。

再融资篇

3.1增发融资趋势

2022年，再融资募集金额为1,476亿港元，较去年同期募集金额4,642亿港元锐减68.20%。再融资事件仅为339起，较去年同期482起减少29.67%。

3.2再融资主体行业分布

2022年，再融资募集金额最高的行业为多元金融，高达495亿港元，主要来自ESR约383亿港元的再融资数额。房地产行业以333亿港元的募集金额排名第二，公用事业行业以152亿港元位列第三。

从数量来看，房地产行业的再融资数量为44起，排名第一。耐用消费品与服装和多元金融行业分别以36起和31起的募集数量位列第二、三名。

3.3再融资项目融资Top10

再融资金额最大的企业是ESR，募资金额高达363.39亿港元，占2022年上半年再融资总规模的24.61%。中国电力以67.62亿港元的募资规模位居第二，中信证券以60.40亿港元的募资规模位居第三。

机构篇

4.1IPO承销金额Top10

从IPO承销金额来看，2022年中金公司以约223.35亿港元的总承销金额及37家的总承销数稳居承销榜榜首。华泰证券以约104.9亿港元的承销金额位居第二，承销数量为19家。瑞银以104.57亿港元的承销金额紧随其后位居第三，承销数量为10家。

4.2IPO承销数量Top10

从IPO承销数量来看，富途证券以担任41家IPO承销商（包含作为保荐人，承销商，全球协调人，账簿管理人和经办人中介机构角色）位居榜首，中金公司以担任37家承销商位居第二，利弗莫尔证券以担任30家承销商位居第三。

4.3IPO保荐规模Top10

中金公司以221.34亿港元的保荐规模位列第一，保荐家数33家。瑞银以99.26亿港元的保荐规模位列第二，保荐家数9家。华泰证券以97.18亿港元的保荐规模位列第三，担任6家IPO保荐人。

4.4IPO保荐数量Top10

中金公司以保荐人的身份参与了33家IPO，位列第一，占2022年全年IPO总数的37%。摩根士丹利以担任14家保荐人位列第二，瑞银和高盛均以担任9家IPO保荐人位居第三。

4.5IPO全球协调人Top10

中金公司以全球协调人身份参与了33家IPO，位列第一；招银国际以担任16家IPO协调人位列第二；中信证券以担任13家IPO协调人位列第三。

4.6IPO账簿管理人Top10

中金公司以账簿管理人身份参与了33个证券的IPO，位列第一；富途证券参与了31家，位列第二；农银国际以担任27家证券IPO的账簿管理人位列第三名。

4.7再融资承销金额Top10

瑞银以111.93亿港元的再融资承销规模位列第一，承销家数4家。摩根士丹利以54.92亿港元的承销规模位列第二，承销家数3家。海通证券以46.75亿港元的承销规模位列第三，担任7家再融资承销商。

4.8再融资承销数量Top10

元库证券以承销商身份参与了12起再融资事件，位列第一名。海通证券以7起承销数量位列第二，中金公司、汇盈证券和金鹏证券以7起承销数量位居第三名。

发行中介篇

5.1IPO核数师Top10

普华永道以参与28家证券的IPO位列核数师中的首位，安永以参与27家证券的IPO位列第二，毕马威以核数师身份参与的IPO数量为14家，位列第三。

5.2IPO律师排行榜

IPO 境内律师（涉及中国境内业务/法律）方面，竞天公诚律师事务所以参与了 36 家 IPO 位列第一，通商律师事务所以参与了27 家IPO位列第二，中伦律师事务所以参与了15 家IPO位列第三。

香港律师（涉及中国香港业务/法律）方面，高伟绅律师事务所以参与了16 家 IPO 位列第一，史密夫斐尔律师事务所以参与 11家IPO位列第二，富而德律师事务以参与10家IPO位列第三。